Отличительной чертой Ipod nano является его легкость и компактность, поэтому создатели четвертого Ipod nano вернулись к традиционной для nano прямоугольной вытянутой форме. Размер экрана остался такой же, как и в Ipod nano 3g, только теперь он размещен горизонтально. Высокое разрешение позволяет просматривать видеозаписи высокого качества. Изменения не коснулись сенсорного колеса управления, но теперь оно располагается не посередине, а в нижней части плеера. Также появились новые цветовые решения корпуса. Ipod nano 3g выпускается в чёрном, серебристом, фиолетовом, голубом, зелёном, жёлтом, оранжевом, красном и фиолетовом цвете.

Среди нововведений необходимо отметить наличие акселерометра. Теперь переключать песни можно легким движение руки. Айпод поддерживает игры (играть в которые можно, используя акселерометр), текстовые заметки, также можно записывать в плеер контакты. Есть календарь и часы. Кроме того, добавилась новая функция диктофона. Объем памяти Ipod nano 4g составляет 8 или 16Гб. Время автономной работы айпода достигает 30 часов.

Для загрузки медиаконтента по-прежнему необходим iTunes.